تشخیص اصلاح بازار در بورس

اصلاح زمانی چیست؟


در این مقاله به بررسی  موضوع مفهوم اصلاح قیمت و اصلاح زمانی چیست  مورد برسی قرار گرفته است .

اصلاح قیمت و اصلاح زمانی سهم  در بورس و دیگر بازارهای مالی اهمیت زیادی برای سرمایه‌گذاران دارد. کسی که سهمی را با هدف بلندمدت یا کوتاه‌مدت خریداری می‌کند، باید بتواند ضمن آشنایی با این اصطلاحات، بهترین تصمیم‌ها را بگیرد. معمولاً معامله‌گران در زمان این اصلاحات دچار سردرگمی و انتظار می‌شوند تا به پایان برسد. بر هر معامله‌گر بورس لازم است تا با ماهیت این اصطلاحات آشنایی داشته باشد و از آن‌ها نهراسد.

ممکن است  برای‌تان پیش آمده باشد که به علت کاهش قیمت سهم‌تان سردرگم شوید و ندانید این کاهش قیمت، علامتی مبنی‌بر اصلاح قیمت است یا می‌تواند نشانه یک ریزش باشد و به ضرر ۵۰ الی ۶۰ درصدی سهم شما منجر شود؟ در این مقاله و ویدیو ما ترفندی را به شما آموزش خواهیم داد که بتوانید به این پرسش پاسخ دهید و از دو راهی فروش یا نگهداری سهم مورد نظر خارج شوید. برای یادگیری این ترفند از شما دعوت می‌کنیم تا پایان این مقاله با ما همراه باشید.

لاح بازار در بورس یعنی چه؟

وقتی حرف از اصلاح در بازارهای مالی می‌شود، ناخودآگاه به یاد بازگشت بازار به روند نزولی می‌اُفتیم. اما به‌هرحال اصلاحات همیشه در بازارهای مالی اتفاق می‌افتند و نمی‌توان آن‌ها را انکار کرد. بنابراین بهترین کار این است که بتوانیم برای تشخیص اصلاح بازار اقدام کنیم. بسیاری از تریدرها به دنبال این هستند که ببینند «بازار کی می‌ریزد؟» در واقع،‌ آگاهی از زمان ریزش بازار، به تشخیص اصلاح بازار مرتبط است. البته اصلاح می‌تواند در موارد متفاوتی روی دهد؛ مانند اصلاح قیمت یا اصلاح شاخص. اما هدف ما بررسی تشخیص اصلاح قیمت خواهد بود. تشخیص اصلاح بازاری چون بورس به بررسی موردی یک سری از سهم‌ها نیاز دارد. به طوری که در جریان رفتار شرکت‌های بزرگ و سرمایه‌گذاران آن‌ها می‌توان به این نتیجه مهم دست یافت. راه‌های دیگری نیز برای تشخیص اصلاح در بازار بورس وجود دارد که بررسی خواهیم کرد.

اصلاح قیمت در بورس به چه معناست؟

اصلاح قیمت یا «Correction» هنگامی رخ می‌دهد که شاخص سهام، بیش از ۱۰ درصد دچار سقوط شود. به‌صورت کلی، اصلاح قیمت به صورت «یک حرکت صعودی در روند نزولی» یا «یک حرکت نزولی در روند صعودی» یک سهم است. به‌طور معمول‌، سهم‌های بورسی به‌صورت یک‌دفعه‌ای نزول یا صعود نمی‌کنند، بلکه یک پروسه‌ی پلکانی را طی می‌کنند. اصلاح قیمت، گاهی این روند پلکانی را با یک حرکت برعکس ایجاد می‌کند؛ یعنی سهمی که در حال نزول بوده، به‌یکباره وارد روند صعودی می‌شود یا برعکس. در واقع این درصد نسبت به بالاترین قیمت آن در روند محاسبه می‌شود. بنابراین همان‌طور که اشاره کردیم، اصلاح بازار به یک روند نزولی هدفمند می‌پردازد. ممکن است تصور کنید که اصلاح بازار برای سرمایه‌گذاران خطرناک است و به ارزش سرمایه آن‌ها آسیب می‌زند.

این تصور تا حدی درست است. اما این مفهوم گاهاً به نفع بازار و سرمایه‌گذاران تمام می‌شود. به صورتی که اصلاحات می‌توانند به تعدیل و ارزیابی مجدد سهام و دارایی‌ها در بازارهای مالی بینجامند. سرمایه‌گذاران می‌توانند از اصلاحات برای یافتن نقاط ورود به بازار استفاده کنند. البته درس‌های بیشتری را می‌توان در مفهوم اصلاح بازار قرار داد. اما مهارت اصلی یک تریدر در این است که بتواند تشخیص اصلاح بازار را در برنامه خود داشته باشد. چراکه با این تشخیص می‌توان درست‌ترین رفتار را در برابر اصلاحات بازار به کار گرفت.

«شاخص بورس» به میانگین بازده معاملات بورسی برای کل سرمایه‌گذاران این بازار گفته می‌شود. اصلاح شاخص بورس نیز مانند اصلاح قیمت‌ها در بورس اتفاق می‌اُفتد؛ با این تفاوت که اصلاح شاخص بورس پس از اینکه قیمت سهام در یک بازه‌ی زمانی خاص از ارزش ذاتی خود فاصله زیادی گرفته باشند، اتفاق مثبتی به حساب می‌آید.

چه راه‌هایی برای تشخیص اصلاح بازار وجود دارد؟

طبیعتاً چند راه مختلف برای تشخیص اصلاح بازار وجود دارد. در واقع هر تریدر بسته به سبک معاملاتی خود، ممکن است از روش متفاوتی برای این تشخیص کمک بگیرد. اما یکی از بهترین راه‌ها برای تشخیص اصلاح بازار بورس، بررسی قدرت خریداران و فروشندگان حقیقی سهام برتر است. برای این منظور باید یک فرآیند مشخص را طی کرد. این فرآیند دارای مراحل زیر است:

• وارد سایت – tsetmc.com – شوید.
• آن‌گاه از بین هر صنعت، دو نماد بزرگ آن را انتخاب کنید.
• وارد صفحه مربوط به نمادهای برتر هر صنعت در سایت نامبرده شوید. (برای مثال، در صنعت بانک‌ها و مؤسسات اعتباری، دو نماد بزرگ وبملت و وبصادر، در صنعت فلزات اساسی، دو نماد بزرگ فملی و فولاد، در صنعت نفت، نمادهایی مثل شپنا و …. را در سایت انتخاب کرده و روی آن‌ها کلیک کنید!)
• آن‌گاه از روی اطلاعات و آمار مربوط به هر نماد، به بررسی و مقایسه قدرت خریداران و فروشندگان آن نماد در آن بازه‌ی زمانی بپردازید.
• اگر قدرت فروشندگان یک سهم از قدرت خریداران آن بیشتر باشد، باید بدانیم که آن سهم به اصلاح نزدیک است.

از این روش می‌توان برای تشخیص اصلاح بازار استفاده کرد. برخی‌ها از روی صف‌های خرید و فروش به بررسی این موضوع می‌پردازند؛ اما از روی این صف‌ها نمی‌توان به نتیجه درستی رسید. برای مثال اگر در بررسی سهمی مانند شپنا، دیدید که در آن روز برای آن نماد، صف خرید ایجاد شده است، اما قدرت فروشندگان آن بالاتر بوده، بدانید که همچنان اصلاح در پیش است. چراکه ملاک ما در این روش، مقایسه قدرت خریداران و فروشندگان حقیقی سهام است. پس مقایسه صرف صف خریدوفروش نمی‌تواند در این باره به ما کمک کند.

سایر روش‌های تشخیص اصلاح بازار در بورس

دیگر راه‌هایی که می‌توان به کمک آن‌ها به تشخیص اصلاح بازار پرداخت، بررسی الگوی روند و الگوهای قیمتی است. البته در این راستا می‌توان از اندیکاتورها هم کمک گرفت. از نظر تعدادی از تریدرها، بهترین اندیکاتور تشخیص روند در بازار، اندیکاتور میانگین متحرک «Moving Average» است. البته از اندیکاتورهای دیگری چون شاخص قدرت نسبی «RSI»، حجم متوازن «OBV» و …. نیز برای این امر استفاده می‌کنند. هر تریدر می‌تواند به کمک بررسی الگوی روند و الگوهای قیمتی به تشخیص اصلاح بازار برسد. این امر به تجربه کاری و دقت تریدر بستگی دارد. البته بهترین اندیکاتور تشخیص روند نیز می‌تواند برای این مهم کمک کننده باشد.

معمولاً تمام اصلاحاتی که بر روی قیمت سهام در بورس صورت می‌گیرد، در تحلیل تکنیکال مورد بحث قرار می‌گیرد. در واقع اگر یک معامله‌گر، برای خرید یا فروش سهام خود از تحلیل تکنیکال استفاده کند، می‌تواند اکثر اصلاحات را با کمترین ضرر و بیشترین سود از سر بگذراند. البته تحلیل‌گران حرفه‌ای تکنیکی هم گاهی در اصلاح‌ها (به‌خصوص اصلاحاتی طولانی – زمانی) استرس، انتظار و سردرگمی زیادی را تجربه می‌کنند.